興業(yè)滬深300交易型開放式指數(shù)證券投資基金基金產品資料概要更新
興業(yè)滬深300交易型開放式指數(shù)證券投資基金基金產品資料概要更新
編制日期：2025年11月17日
送出日期：2025年11月20日
本概要提供本基金的重要信息，是招募說明書的一部分。
作出投資決定前，請閱讀完整的招募說明書等銷售文件。
一、產品概況
基金簡稱 300指數(shù)ETF（證券簡稱：興業(yè)300；擴位證券簡稱：300指數(shù)ETF） 基金代碼 510370
基金管理人 興業(yè)基金管理有限公司 基金托管人 中信銀行股份有限公司
基金合同生效日 2020年09月11日 上市交易所及上市日期 上海證券交易所 2020年10月27日
基金類型 股票型 交易幣種 人民幣
運作方式 開放式(普通開放式） 開放頻率 每個開放日
基金經理 開始擔任本基金基金經理的日期 證券從業(yè)日期
張詩悅 2024年06月21日 2015年07月01日
徐成城 2025年05月22日 2003年09月01日
其他 未來若出現(xiàn)標的指數(shù)不符合要求（因成份股價格波動等指數(shù)編制方法變動之外的因素致使標的指數(shù)不符合要求的情形除外）、指數(shù)編制機構退出等情形，基金管理人應當自該情形發(fā)生之日起十個工作日向中國證監(jiān)會報告并提出解決方案，如更換基金標的指數(shù)、轉換運作方式，與其他基金合并、或者終止基金合同等，并在6個月內召集基金份額持有人大會進行表決，基金份額持有人大會未成功召開或就上述事項表決未通過的，本基金合同終止。
二、基金投資與凈值表現(xiàn)
（一）投資目標與投資策略
該部分內容基金投資者可通過閱讀本基金《招募說明書》中"基金的投資"章節(jié)了解詳細情況。
投資目標 緊密跟蹤標的指數(shù)，追求跟蹤偏離度和跟蹤誤差的最小化，力爭實現(xiàn)與標的指數(shù)表現(xiàn)相一致的長期投資收益。
投資范圍 本基金標的指數(shù)為滬深300指數(shù)。 本基金的投資范圍為具有良好流動性的金融工具，包括標的指數(shù)的成份股及其備選成份股、其他股票（包括中小板、創(chuàng)業(yè)板及其他中國證監(jiān)會允許基金投資的股票）、股指期貨、債券（包括國債、地方政府債、政府支持機構債券、金融債、企業(yè)債、公司債、次級債、可轉換債券（含分離交易可轉債）、可交換債券、央行票據(jù)、中期票據(jù)、短期融資券、超短期融資券等）、資產支持證
券、債券回購、銀行存款、貨幣市場工具、同業(yè)存單、現(xiàn)金，以及法律法規(guī)或中國證監(jiān)會允許基金投資的其他金融工具（但須符合中國證監(jiān)會的相關規(guī)定）。 如法律法規(guī)或監(jiān)管機構以后允許基金投資其他品種，基金管理人在履行適當程序后，可以將其納入投資范圍。 本基金投資于標的指數(shù)成份股及其備選成份股的比例不低于基金資產凈值的90%，且不低于非現(xiàn)金基金資產的80%。 如法律法規(guī)或中國證監(jiān)會允許，基金管理人在履行適當程序后，可以調整上述投資品種的投資比例。 在正常市場情況下，力爭控制本基金日均跟蹤偏離度的絕對值不超過0.2%，年跟蹤誤差不超過2%。如因指數(shù)編制規(guī)則調整或其他因素導致跟蹤偏離度和跟蹤誤差超過上述范圍，基金管理人應采取合理措施，避免跟蹤偏離度、跟蹤誤差進一步擴大。
主要投資策略 本基金主要采用完全復制法，即完全按照標的指數(shù)的成份股組成及其權重構建基金股票投資組合，并根據(jù)標的指數(shù)成份股及其權重的變化進行相應調整。但在因特殊情況（如流動性不足等）導致本基金無法有效復制和跟蹤標的指數(shù)時，基金管理人將運用其他合理的投資方法構建本基金的實際投資組合，追求盡可能貼近目標指數(shù)的表現(xiàn)。主要投資策略包括：資產配置策略、股票投資策略、債券投資策略、資產支持證券投資策略、股指期貨投資策略。
業(yè)績比較基準 滬深300指數(shù)收益率
風險收益特征 本基金屬于股票型基金，其預期收益及預期風險水平高于混合型基金、債券型基金與貨幣市場基金。同時本基金為交易型開放式指數(shù)基金，主要采用完全復制法跟蹤標的指數(shù)表現(xiàn)，具有與標的指數(shù)以及標的指數(shù)所代表的股票市場相似的風險收益特征。
（二）投資組合資產配置圖表／區(qū)域配置圖表
（三）自基金合同生效以來基金每年的凈值增長率及與同期業(yè)績比較基準的比較圖
注：合同生效當年不滿完整自然年度的，按實際期限計算凈值增長率?；鸬倪^往業(yè)績不代表未來
表現(xiàn)。
三、投資本基金涉及的費用
（一）基金銷售相關費用
以下費用在認購／申購／贖回基金過程中收?。?
申購費：投資人在申購或贖回本基金時，申購贖回代理機構可按照不超過0.5%的標準收取傭金，其
中包含證券交易所、登記機構等收取的相關費用。
贖回費：投資人在申購或贖回本基金時，申購贖回代理機構可按照不超過0.5%的標準收取傭金，其
中包含證券交易所、登記機構等收取的相關費用。
（二）基金運作相關費用
以下費用將從基金資產中扣除：
費用類別 收費方式/年費率或金額（元） 收取方
管理費 0.50% 基金管理人和銷售機構
托管費 0.10% 基金托管人
審計費用 35,000.00 會計師事務所
信息披露費 120,000.00 規(guī)定披露報刊
其他費用 按照國家有關規(guī)定和《基金合同》約定，可以在基金財產中列支的其他費用按實際發(fā)生額從基金資產扣除。費用類別詳見本基金《基金合同》及《招募說明書》或其更新。 相關服務機構
1、本基金交易證券、基金等產生的費用和稅負，按實際發(fā)生額從基金資產扣除。
2、本基金審計費用、信息披露費為年金額，由基金整體承擔，非單個份額類別費用，且年金
額為預估值，最終實際金額以基金定期報告披露為準。
3、年費金額單位：元。
（三）基金運作綜合費用測算
若投資者認購/申購本基金份額，在持有期間，投資者需支出的運作費率如下表：
基金運作綜合費率（年化）
持有期間 0.75%
注：基金管理費率、托管費率、銷售服務費率（若有）為基金現(xiàn)行費率，其他運作費用以最近一
次基金年報披露的相關數(shù)據(jù)為基準測算。
四、風險揭示與重要提示
（一）風險揭示
本基金不提供任何保證。投資者可能損失投資本金。
投資有風險，投資者購買基金時應認真閱讀本基金的《招募說明書》等銷售文件。
本基金主要投資于證券市場，承擔的風險包括因整體政治、經濟、社會等環(huán)境因素對證券價格
產生影響而形成的系統(tǒng)性風險，個別證券特有的非系統(tǒng)性風險，由于基金投資者連續(xù)大量贖回基金
產生的流動性風險，本基金法律文件中涉及基金風險特征的表述與銷售機構對基金的風險評級可能
不一致的風險，基金管理人在基金管理實施過程中產生的基金管理風險等。
另外，本基金特有風險包括：
1、標的指數(shù)回報與股票市場平均回報偏離的風險
標的指數(shù)并不能完全代表整個股票市場。標的指數(shù)成份股的平均回報率與整個股票市場的平均
回報率可能存在偏離。
2、標的指數(shù)波動的風險
標的指數(shù)成份股的價格可能受到政治因素、經濟因素、上市公司經營狀況、投資人心理和交易
制度等各種因素的影響而波動，導致指數(shù)波動，從而使基金收益水平發(fā)生變化，產生風險。
3、基金投資組合回報與標的指數(shù)回報偏離的風險
以下因素可能使基金投資組合的收益率與標的指數(shù)的收益率發(fā)生偏離：
（1）由于標的指數(shù)調整成份股或變更編制方法，使本基金在相應的組合調整中產生跟蹤偏離度
與跟蹤誤差。
（2）由于標的指數(shù)成份股發(fā)生送配股、增發(fā)等行為導致成份股在標的指數(shù)中的權重發(fā)生變化，
使本基金在相應的組合調整中產生跟蹤偏離度和跟蹤誤差。
（3）成份股派發(fā)現(xiàn)金紅利、成份股增發(fā)、送配等所獲收益可能導致基金收益率偏離標的指數(shù)收
益率，從而產生跟蹤偏離度和跟蹤誤差。
（4）由于成份股停牌、摘牌或流動性差等原因使本基金無法及時調整投資組合或承擔沖擊成本
而產生跟蹤偏離度和跟蹤誤差。
（5）由于基金投資過程中的證券交易成本，以及基金管理費和托管費等費用的存在，使基金投
資組合與標的指數(shù)產生跟蹤偏離度與跟蹤誤差。
（6）在本基金指數(shù)化投資過程中，基金管理人的管理能力，例如跟蹤指數(shù)的水平、技術手段、
買入賣出的時機選擇等，都會對本基金的收益產生影響，從而影響本基金對標的指數(shù)的跟蹤程度。
（7）其他因素產生的偏離。如因受到最低買入股數(shù)的限制，基金投資組合中個別股票的持有比
例與標的指數(shù)中該股票的權重可能不完全相同；因缺乏賣空、對沖機制及其他工具造成的指數(shù)跟蹤
成本較大；因基金申購與贖回帶來的現(xiàn)金變動；因指數(shù)發(fā)布機構指數(shù)編制錯誤等，由此產生跟蹤偏
離度與跟蹤誤差。
4、跟蹤誤差控制未達約定目標的風險
本基金力爭將日均跟蹤偏離度的絕對值控制在0.2%以內，年化跟蹤誤差控制在2%以內，但因
標的指數(shù)編制規(guī)則調整或其他因素可能導致跟蹤誤差超過上述范圍，本基金凈值表現(xiàn)與指數(shù)價格走
勢可能發(fā)生較大偏離。
5、標的指數(shù)變更的風險
盡管可能性很小，但根據(jù)基金合同規(guī)定，如出現(xiàn)變更標的指數(shù)的情形，本基金將變更標的指數(shù)。
基于原標的指數(shù)的投資政策將會改變，投資組合將隨之調整，基金的收益風險特征將與新的標的指
數(shù)保持一致，投資人須承擔此項調整帶來的風險與成本。
6、指數(shù)編制機構停止服務的風險
本基金的標的指數(shù)由指數(shù)編制機構發(fā)布并管理和維護，未來指數(shù)編制機構可能由于各種原因停
止對指數(shù)的管理和維護，本基金將根據(jù)基金合同的約定自該情形發(fā)生之日起十個工作日向中國證監(jiān)
會報告并提出解決方案，如更換基金標的指數(shù)、轉換運作方式，與其他基金合并、或者終止基金合同
等，并在6個月內召集基金份額持有人大會進行表決，基金份額持有人大會未成功召開或就上述事
項表決未通過的，本基金合同終止。投資人將面臨更換基金標的指數(shù)、轉換運作方式，與其他基金合
并、或者終止基金合同等風險。
自指數(shù)編制機構停止標的指數(shù)的編制及發(fā)布至解決方案確定期間，基金管理人應按照指數(shù)編制
機構提供的最近一個交易日的指數(shù)信息遵循基金份額持有人利益優(yōu)先原則維持基金投資運作，該期
間由于標的指數(shù)不再更新等原因可能導致指數(shù)表現(xiàn)與相關市場表現(xiàn)存在差異，影響投資收益。
7、基金份額二級市場交易價格折溢價的風險
基金份額在證券交易所的交易價格受諸多因素影響，可能存在不同于基金份額凈值的情形，即
存在價格折溢價的風險。
8、基金份額參考凈值計算錯誤的風險
中證指數(shù)有限公司在開市后根據(jù)申購贖回清單和組合證券內各只證券的實時成交數(shù)據(jù)計算，并
由上海證券交易所在交易時間內發(fā)布基金份額參考凈值(IOPV)，供投資者交易、申購、贖回基金份
額時參考。IOPV與基金份額凈值可能存在差異，投資者若參考IOPV進行投資決策可能導致?lián)p失，需
投資者自行承擔。
9、成份股停牌的風險
標的指數(shù)成份股可能因各種原因臨時或長期停牌，發(fā)生成份股停牌時可能面臨如下風險：
（1）基金可能因無法及時調整投資組合而導致跟蹤偏離度和跟蹤誤差擴大。
（2）停牌成份股可能因其權重占比、市場復牌預期、現(xiàn)金替代標識等因素影響本基金二級市場
價格的折溢價水平。
（3）若成份股停牌時間較長，在約定時間內仍未能及時買入或賣出的，則該部分款項將按照約
定方式進行結算（具體見招募說明書"第十部分、基金份額的申購與贖回"之"七、申購贖回清單的
內容與格式"相關約定），由此可能影響投資者的投資損益并使基金產生跟蹤偏離度和跟蹤誤差。
4）在極端情況下，標的指數(shù)成份股可能大面積停牌，基金可能無法及時賣出成份股以獲取足額
的符合要求的贖回對價，由此基金管理人可能在申購贖回清單中設置較低的贖回份額上限或者采取
暫停贖回的措施，投資者將面臨無法贖回全部或部分ETF份額的風險。
10、退市風險
因本基金不再符合證券交易所上市條件被終止上市，或被基金份額持有人大會決議提前終止上
市，導致基金份額不能繼續(xù)進行二級市場交易的風險。
11、深市成份證券申贖規(guī)則帶來的風險
本基金申購贖回清單對于深交所上市的成份證券的現(xiàn)金替代標識包括“可以現(xiàn)金替代”，在申
購贖回環(huán)節(jié)中必須使用現(xiàn)金作為替代，并根據(jù)基金管理人實際買賣情況與投資者進行退補款，可能
導致如下風險：
1）由于深交所上市的成份證券采取基金管理人代買代賣模式，可能給投資者申購和贖回帶來價
格的不確定性。這種價格的不確定性可能影響本基金二級市場價格的折溢價水平。
2）因技術系統(tǒng)、通訊聯(lián)絡或其他原因可能導致基金管理人無法嚴格遵循“時間優(yōu)先、實時申報”
原則對“可以現(xiàn)金替代”的深交所上市的成份證券進行處理，基金管理人也不對“時間優(yōu)先、實時申
報”原則的執(zhí)行效率和結果做出任何承諾和保證，現(xiàn)金替代退補款的計算以實際成交價格和基金招
募說明書的約定為準，由此可能影響投資者的投資損益。
12、投資人申購失敗的風險
本基金的申購、贖回清單中，可能僅允許對部分成份股使用現(xiàn)金替代，且設置現(xiàn)金替代比例上
限，因此，投資人在進行申購時，可能存在因個別成份股漲停、臨時停牌等原因而無法買入申購所需
的足夠的成份股，導致申購失敗的風險。
13、投資人贖回失敗的風險
基金管理人可能根據(jù)成份股市值規(guī)模變化等因素調整最小申購、贖回單位，由此可能導致投資
人按原最小申購、贖回單位申購并持有的基金份額，可能無法按照新的最小申購、贖回單位全部贖
回，而只能在二級市場賣出全部或部分基金份額。
14、基金份額贖回對價的變現(xiàn)風險
本基金贖回對價主要為組合證券，在組合證券變現(xiàn)過程中，由于市場變化、部分成份股流動性
差等因素，導致投資者變現(xiàn)后的價值與贖回時贖回對價的價值有差異，存在變現(xiàn)風險。
15、套利風險
由于證券市場的交易機制和技術約束，完成套利需要一定的時間，因此套利存在一定風險。同
時，買賣一籃子股票和ETF存在沖擊成本和交易成本，所以折溢價在一定范圍之內也不能形成套利。
另外，當一籃子股票中存在漲?；蚺R時停牌的情況時，也會由于買不到成份股而影響溢價套利，或
賣不掉成份股而影響折價套利。
16、申購贖回清單差錯風險
如果基金管理人提供的當日申購贖回清單內容出現(xiàn)差錯，包括組合證券名單、數(shù)量、現(xiàn)金替代
標志、現(xiàn)金替代比率、替代金額等出錯，將會使投資人利益受損或影響申購贖回的正常進行。
17、二級市場流動性風險
對ETF基金而言，二級市場流動性風險是指由于相關成份股的市場流動性不足使基金無法以合理
價格買入或賣出所需股份數(shù)量所造成的風險。流動性風險主要發(fā)生在基金建倉期以及標的指數(shù)調整
成份股期間。
對ETF基金投資人而言，ETF可在二級市場進行買賣，因此也可能面臨因市場交易量不足而造成
的流動性問題，帶來基金在二級市場的流動性風險。
18、第三方機構服務的風險
本基金的多項服務委托第三方機構辦理，存在以下風險：
（1）申購贖回代理券商因多種原因，導致代理申購、贖回業(yè)務受到限制、暫?；蚪K止，由此影
響對投資人申購贖回服務的風險。
（2）登記機構可能調整結算制度，如實施貨銀對付制度，對投資人基金份額、組合證券及資金
的結算方式發(fā)生變化，制度調整可能給投資人帶來風險。同樣的風險還可能來自于證券交易所及其
他代理機構。
（3）證券交易所、登記機構、基金托管人及其他代理機構可能違約，導致基金或投資人利益受
損的風險。
19、操作風險
相關當事人在業(yè)務各環(huán)節(jié)操作過程中，可能因內部控制存在缺陷或者人為因素造成操作失誤或
違反操作規(guī)程等引致風險，例如，申購、贖回清單編制錯誤、越權違規(guī)交易、欺詐行為及交易錯誤等
風險。
20、投資資產支持證券風險：本基金投資資產支持證券，資產支持證券是一種債券性質的金融
工具。資產支持證券的風險主要包括資產風險及證券化風險。資產風險源于資產本身，包括價格波
動風險、流動性風險等。證券化風險主要表現(xiàn)為信用評級風險、法律風險等。
21、投資股指期貨風險：本基金可投資于股指期貨，股指期貨作為一種金融衍生品，具備一些
特有的風險點。投資股指期貨所面臨的主要風險是市場風險、流動性風險、基差風險、保證金風險、
信用風險、和操作風險。
22、投資科創(chuàng)板股票的風險
本基金可投資于科創(chuàng)板股票，會面臨科創(chuàng)板機制下因投資標的、市場制度以及交易規(guī)則等差異
帶來的特有風險，包括但不限于退市風險、市場風險、流動性風險、集中度風險、系統(tǒng)性風險、政策
風險等。投資科創(chuàng)板股票存在的風險包括但不限于：
（1）退市風險
科創(chuàng)板退市制度較主板更為嚴格，退市時間更短，退市速度更快；退市情形更多，新增市值低
于規(guī)定標準、上市公司信息披露或者規(guī)范運作存在重大缺陷導致退市的情形；執(zhí)行標準更嚴，明顯
喪失持續(xù)經營能力，僅依賴與主業(yè)無關的貿易或者不具備商業(yè)實質的關聯(lián)交易維持收入的上市公司
可能會被退市；且不再設置暫停上市、恢復上市和重新上市環(huán)節(jié)，上市公司退市風險更大。
（2）市場風險
科創(chuàng)板個股集中來自新一代信息技術、高端裝備、新材料、新能源、節(jié)能環(huán)保及生物醫(yī)藥等高
新技術和戰(zhàn)略新興產業(yè)領域。大多數(shù)企業(yè)為初創(chuàng)型公司，企業(yè)未來盈利、現(xiàn)金流、估值均存在不確定
性，與傳統(tǒng)二級市場投資存在差異，整體投資難度加大，個股市場風險加大。
科創(chuàng)板個股上市前五日無漲跌停限制，第六日開始漲跌幅限制在正負20%以內，個股波動幅度較
其他股票加大，市場風險隨之上升。
（3）流動性風險
由于科創(chuàng)板投資門檻高于A股其他板塊，整體板塊流動性可能弱于A股，基金組合存在無法及時
變現(xiàn)及其他相關流動性風險。
（4）集中度風險
科創(chuàng)板初期可投標的較少，投資者容易集中投資于少量個股，市場可能存在高集中度狀況，整
體存在集中度風險。
（5）系統(tǒng)性風險
科創(chuàng)板企業(yè)均為市場認可度較高的科技創(chuàng)新企業(yè)，在企業(yè)經營及盈利模式上存在趨同，所以科
創(chuàng)板個股相關性較高，市場表現(xiàn)不佳時，系統(tǒng)性風險將更為顯著。
（6）政策風險
國家對高新技術產業(yè)扶持力度及重視程度的變化會對科創(chuàng)板企業(yè)帶來較大影響，國際經濟形勢
變化對戰(zhàn)略新興產業(yè)及科創(chuàng)板個股也會帶來政策影響。
（二）重要提示
中國證監(jiān)會對本基金募集的注冊，并不表明其對本基金的價值和收益作出實質性判斷或保證，
也不表明投資于本基金沒有風險。
基金管理人依照恪盡職守、誠實信用、謹慎勤勉的原則管理和運用基金財產，但不保證基金一
定盈利，也不保證最低收益。
基金投資者自依基金合同取得基金份額，即成為基金份額持有人和基金合同的當事人。
各方當事人同意，因基金合同而產生的或與基金合同有關的一切爭議，如經友好協(xié)商未能解決
的，任何一方均有權將爭議提交上海國際經濟貿易仲裁委員會，根據(jù)該會當時有效的仲裁規(guī)則進行
仲裁，仲裁地點為上海市，仲裁裁決是終局性的并對各方當事人具有約束力，除非仲裁裁決另有規(guī)
定，仲裁費由敗訴方承擔。
爭議處理期間，基金合同當事人應恪守各自的職責，繼續(xù)忠實、勤勉、盡責地履行基金合同規(guī)
定的義務，維護基金份額持有人的合法權益。
《基金合同》受中國法律（為本合同之目的，不包括香港特別行政區(qū)、澳門特別行政區(qū)和臺灣
地區(qū)法律）管轄。
基金產品資料概要信息發(fā)生重大變更的，基金管理人將在三個工作日內更新，其他信息發(fā)生變
更的，基金管理人每年更新一次。因此，本文件內容相比基金的實際情況可能存在一定的滯后，如需
及時、準確獲取基金的相關信息，敬請同時關注基金管理人發(fā)布的相關臨時公告等。
五、其他資料查詢方式
以下資料詳見基金管理人網站http://www.cib-fund.com.cn或撥打客服熱線4000095561咨詢。
基金合同、托管協(xié)議、招募說明書
定期報告，包括基金季度報告、中期報告和年度報告
基金份額凈值
基金銷售機構及聯(lián)系方式
其他重要資料
六、其他情況說明
無
興業(yè)滬深300交易型開放式指數(shù)證券投資基金基金產品資料概要更新.pdf